1
Accounting and finance::
linear approximation
از آنجاکه تقریب خطی ساده، تقریب خوبی برای توابع ارزش واقعی ایجاد نمیکند و زمانیکه مقدار داراییها از یک حد مشخص افزایش یابد، فاصله آن از توابع مذکور افزایش مییابد و همچنین با توجه به اینکه بعد مسئله با گذشت دورههای زمانی، به صورت چشمگیری افزایش مییابد، در این پژوهش از برنامهریزی پویای تقریبی جهت تعیین تصمیمات خرید و فروش داراییها در هر دوره زمانی استفاده شده است.
درخصوص تقریبهای تابعی خطی تکهای برای تابعهای ارزش نامعلوم داراییها در برنامهریزی پویای مسئله انتخاب سبد سهام، شکل 1 نمایی از تقریب خطی تابع ارزش یک دارایی در زمان را نشان میدهد.
در این روش، برای هر تقریب تابع ارزش یک تکه خطی حاصل میشود که زمانی که این تابع از تابع ارزش واقعی فاصله معنیداری پیدا کرد، دیگر آن را در نظر نگرفته و برای باقیمانده تابع ارزش واقعی از توابع تقریب خطی دیگر استفاده میگردد.
برخلاف تقریب خطی ساده که ریسک را مدنظر قرار نمیدهد و منجر به ایجاد سبدهای سهامی میشود که تنها یک دارایی در هر دوره زمانی دارد، در اینجا ریسک به صورت غیرمستقیم در نظر گرفته میشود که موجب میگردد تابع ارزش همچنان خطی باقی بماند.
تقریب خطی تابع ارزش دارایی در دوره با لحاظ حد بالا در مقادیر نگهداری داراییها
واژگان شبکه مترجمین ایران